بازگشت سرمایه: چیست، چگونه کار می کند و مثال ها

آدام هیز، دکترای CFA، یک نویسنده مالی با بیش از 15 سال تجربه در وال استریت به عنوان معامله گر مشتقات است. آدام علاوه بر تخصص گسترده اش در تجارت مشتقه، در اقتصاد و امور مالی رفتاری متخصص است. آدام فوق لیسانس خود را در اقتصاد از مدرسه جدید تحقیقات اجتماعی و دکترای خود را دریافت کرد. از دانشگاه ویسکانسین مدیسون در جامعه شناسی. او دارای منشور CFA و همچنین دارای مجوزهای سری 7، 55 و 63 FINRA است. او در حال حاضر در دانشگاه عبری اورشلیم به تحقیق و تدریس جامعه شناسی اقتصادی و مطالعات اجتماعی مالی می پردازد.

گوردون اسکات یک سرمایه گذار فعال و تحلیلگر فنی اوراق بهادار، آتی، فارکس و سهام پنی برای بیش از 20 سال بوده است. او یکی از اعضای هیئت بررسی مالی Investopedia و یکی از نویسندگان سرمایه گذاری برای برنده شدن است. گوردون یک تکنسین بازار خبره (CMT) است. او همچنین عضو انجمن CMT است.

Katrina Ávila Munichiello یک ویراستار، نویسنده، بررسی کننده حقایق و تصحیح باتجربه با بیش از چهارده سال سابقه کار با نشریات چاپی و آنلاین است. در سال 2011، او سردبیر World Tea News، یک خبرنامه هفتگی برای تجارت چای ایالات متحده شد. در سال 2013، او به عنوان سردبیر ارشد استخدام شد تا در تبدیل مجله چای از یک نشریه کوچک سه ماهه به یک مجله ماهانه توزیع ملی کمک کند. کاترینا همچنین به‌عنوان ویراستار کپی در Cloth, Paper, Scisors و به‌عنوان تصحیح‌کننده برای Applewood Books خدمت می‌کرد. از سال 2015، او به عنوان یک حقیقت‌سنجی برای مجلات American Test Kitchen's Cook's Illustrated و Cook's Country کار کرده است. او مقالاتی در The Boston Globe، Yankee Magazine و غیره منتشر کرده است. در سال 2011، او اولین کتاب خود را با عنوان A Tea Reader: Living Life یک فنجان در یک زمان (Tuttle) منتشر کرد. او قبل از کار به عنوان ویراستار، مدرک کارشناسی ارشد بهداشت عمومی را در خدمات بهداشتی دریافت کرد و در بخش مدیریت غیرانتفاعی کار کرد.

بازگشت سرمایه (ROC) چیست؟

بازگشت سرمایه زمانی اتفاق می افتد که سرمایه گذار بخشی از سرمایه اولیه خود را دریافت کند که درآمد یا عایدی سرمایه ناشی از سرمایه گذاری در نظر گرفته نمی شود. توجه داشته باشید که بازگشت سرمایه، مبنای هزینه تعدیل شده سرمایه گذار را کاهش می دهد. هنگامی که مبنای هزینه تعدیل شده سهام به صفر کاهش یافت، هر بازده بعدی به عنوان سود سرمایه مشمول مالیات خواهد بود.

خوراکی های کلیدی

• بازگشت سرمایه (ROC) پرداخت یا بازگشتی است که از یک سرمایه گذاری دریافت می شود که رویداد مشمول مالیات تلقی نمی شود و به عنوان درآمد مشمول مالیات نمی شود.
• به عنوان مثال ، سرمایه در حساب های بازنشستگی و بیمه نامه های دائمی زندگی بازگردانده می شود. حساب های سرمایه گذاری منظم در ابتدا سود بازپرداخت می کنند.
• سرمایه گذاری از یک اصل تشکیل شده است که باید بازده ایجاد کند. این مبلغ مبنای هزینه است. بازگشت سرمایه فقط بازگشت مدیر است و در نتیجه سرمایه گذاری هیچ گونه سود یا ضرر ندارد

بازگشت سرمایه چگونه کار می کند

هنگامی که یک فرد سرمایه گذاری می کند ، آنها اصلی را به امید تولید بازده - مبلغی که به عنوان مبنای هزینه شناخته می شود ، کار می کند. هنگامی که مدیر به یک سرمایه گذار بازگردانده می شود ، این بازگشت سرمایه است. از آنجا که شامل سود (یا ضرر) نمی شود ، مشمول مالیات محسوب نمی شود - شبیه به پس گرفتن پول اصلی شما است.

بازده سرمایه را نباید با بازده سرمایه اشتباه گرفت ، جایی که دومی بازدهی است که در سرمایه سرمایه گذاری شده (و مشمول مالیات است).

بازگشت سرمایه

برخی از انواع سرمایه گذاری ها به سرمایه گذاران اجازه می دهد تا ابتدا سرمایه خود را قبل از دریافت سود (یا ضرر) برای اهداف مالیاتی دریافت کنند. مثالها شامل حسابهای بازنشستگی واجد شرایط مانند برنامه های 401 (k) یا IRA و پول نقد جمع شده از بیمه نامه های دائمی زندگی است. این محصولات نمونه ای از اول از اول (FIFO) هستند زیرا سرمایه گذاران قبل از لمس سود ، اولین دلار خود را دریافت می کنند.

مبنای هزینه به عنوان کل هزینه سرمایه گذار برای سرمایه گذاری تعریف می شود و مبنای هزینه سهام برای سود سهام ، تقسیم سهام و هزینه کمیسیون برای خرید سهام تنظیم می شود. برای سرمایه گذاران و مشاوران مالی مهم است که مبنای هزینه هر سرمایه گذاری را ردیابی کنند تا هرگونه بازده پرداخت سرمایه مشخص شود.

هنگامی که یک سرمایه گذار سرمایه گذاری می کند و آن را برای سود می فروشد ، مالیات دهندگان باید سود سرمایه را با اظهارنامه مالیاتی شخصی گزارش دهند و قیمت فروش کمتر مبنای هزینه سرمایه گذاری سود سرمایه در فروش است. اگر یک سرمایه گذار مبلغی را که کمتر یا برابر با مبنای هزینه است دریافت کند ، پرداخت بازده سرمایه است و نه سود سرمایه.

نمونه ای از تقسیم سهام و بازگشت سرمایه

به عنوان مثال ، فرض کنید که یک سرمایه گذار 100 سهام سهام مشترک XYZ را با 20 دلار در هر سهم خریداری می کند ، و سهام دارای یک سهام 2 بر 1 سهام است به طوری که دارایی های تنظیم شده سرمایه گذار در کل 200 سهم با 10 دلار در هر سهم. اگر سرمایه گذار سهام را با قیمت 15 دلار بفروشد ، 10 دلار اول بازده سرمایه محسوب می شود و مالیات نمی یابد. 5 دلار اضافی برای هر سهم سود سرمایه است و در اظهارنامه مالیاتی شخصی گزارش شده است.

فاکتورسازی در بازگشت سرمایه سرمایه

مشارکت به عنوان شغلی تعریف شده است که در آن دو یا چند نفر دارایی را مشارکت می کنند و یک نهاد را برای اشتراک در سود فعالیت می کنند. طرفین با استفاده از توافق نامه مشارکت مشارکت ایجاد می کنند. محاسبه بازده سرمایه برای مشارکت می تواند دشوار باشد.

علاقه شریک زندگی به یک نهاد در حساب سرمایه شریک پیگیری می شود و حساب با هر پول نقد یا دارایی که توسط شریک زندگی همراه با سهم شریک زندگی کمک می کند ، افزایش می یابد. علاقه شریک زندگی با هرگونه برداشت یا پرداخت تضمین شده و سهم شریک زندگی از ضرر مشارکت کاهش می یابد. برداشت تا مانده حساب سرمایه شریک بازگشت سرمایه در نظر گرفته می شود و یک رویداد مشمول مالیات نیست.

پس از پرداخت کل مانده حساب سرمایه به شریک زندگی ، با این حال ، هرگونه پرداخت اضافی برای شریک زندگی در نظر گرفته می شود و از اظهارنامه مالیاتی شخصی شریک مالیات می گیرد.< SPAN> مشارکت به عنوان شغلی تعریف شده است که در آن دو یا چند نفر دارای دارایی هستند و یک نهاد را برای اشتراک در سود اداره می کنند. طرفین با استفاده از توافق نامه مشارکت مشارکت ایجاد می کنند. محاسبه بازده سرمایه برای مشارکت می تواند دشوار باشد.