سود سهام: تعریف در سهام و نحوه پرداخت

یک نویسنده مالی با 15+ سال تجربه وال استریت به عنوان یک معامله گر مشتقات است. علاوه بر تخصص تجارت مشتق گسترده خود را, ادام یک متخصص در اقتصاد و امور مالی رفتاری است. ادام مدرک کارشناسی ارشد خود را در رشته اقتصاد از مدرسه جدید تحقیقات اجتماعی و دکترای خود را از دانشگاه ویسکانسین-مدیسون در جامعه شناسی دریافت کرد. او همچنین دارای مجوز فینرا سری 7, 55 & 63 است. وی در حال حاضر در دانشگاه عبری اورشلیم به تحقیق و تدریس جامعه شناسی اقتصادی و مطالعات اجتماعی مالی می پردازد.

مایکل بویل حرفه ای مالی با تجربه با بیش از است 10 سال کار با برنامه ریزی مالی, مشتقات, سهام, درامد ثابت, مدیریت پروژه, و تجزیه و تحلیل ترافیک.

اسکایلار کلارین یک واقعیت سنج و متخصص در امور مالی شخصی با طیف وسیعی از تجربه از جمله فناوری دامپزشکی و مطالعات فیلم است.

سود سهام است?

سود سهام توزیع سود یک شرکت به سهامداران خود است و توسط هیات مدیره شرکت تعیین می شود. سود سهام اغلب به صورت سه ماهه توزیع می شود و ممکن است به صورت نقدی یا به صورت سرمایه گذاری مجدد در سهام اضافی پرداخت شود.

بازده سود سهام سود سهام هر سهم است و به صورت سود/قیمت به عنوان درصدی از قیمت سهام شرکت مانند 2.5 درصد بیان می شود.

سهامداران مشترک شرکت های پرداخت کننده سود سهام تا زمانی که سهام خود را قبل از تاریخ سود سهام قبلی داشته باشند واجد شرایط دریافت توزیع هستند.

نکات کلیدی

• سود سهام توزیع سود شرکت به سهامداران واجد شرایط است.
• پرداخت ها و مبالغ سود سهام توسط هیات مدیره شرکت تعیین می شود.
• بازده سود سهام سود سهام هر سهم است و به صورت درصدی از قیمت سهام شرکت بیان می شود.
• بسیاری از شرکت ها سود سهام پرداخت نمی کنند و در عوض سود خود را برای سرمایه گذاری در شرکت حفظ می کنند.

اینوستوپدیا / جولی بنگ

درک سود سهام

سود سهام باید توسط سهامداران با حق رای تایید شود. اگرچه سود سهام نقدی رایج است اما سود سهام نیز می تواند به عنوان سهام سهام صادر شود. صندوق های سرمایه گذاری مختلف و صندوق های معامله شده در بورس نیز سود سهام پرداخت می کنند.

سود سهام پاداشی است که به سهامداران برای سرمایه گذاری در حقوق صاحبان سهام شرکت پرداخت می شود و معمولا از سود خالص شرکت ناشی می شود. اگرچه می توان سود را به عنوان سود انباشته در شرکت نگه داشت تا برای فعالیت های تجاری مداوم و بعدی شرکت مورد استفاده قرار گیرد اما باقیمانده را می توان به عنوان سود سهام به سهامداران اختصاص داد.

شرکت ها هنوز هم ممکن است پرداخت سود سهام را انجام دهند حتی زمانی که سود مناسبی برای حفظ سابقه توزیع خود ندارند.

هیات مدیره می توانید انتخاب کنید به صدور سود سهام بیش از چارچوب های زمانی مختلف و با نرخ پرداخت های مختلف. سود سهام را می توان در فرکانس برنامه ریزی شده مانند ماهانه و سه ماهه یا سالانه پرداخت می شود. مثلا, خارج شرکت. (وزیر امور خارجه) و یونیلیور (اول) پرداخت سود سه ماهه منظم را انجام می دهند.

شرکت ها همچنین می توانند سود سهام ویژه غیر تکراری را به صورت جداگانه یا علاوه بر سود سهام برنامه ریزی شده صادر کنند. متحده بانکورپ شرکت. اعلام کرد 10 سنت در هر سهم سود سهام ویژه در فوریه. 18, 2022.

سود سهام است?

شرکت های پرداخت سود سهام

شرکت های بزرگتر و مستقر با سود قابل پیش بینی اغلب بهترین پرداخت کنندگان سود سهام هستند و بخش های صنعت زیر سابقه منظم پرداخت سود سهام را حفظ می کنند:

• مواد اولیه
• نفت و گاز
• بانک ها و مالی
• بهداشت و درمان و داروسازی
• امکانات

شرکتهایی که به عنوان مشارکتهای استاد محدود (میلیالپیاس) و تراستهای سرمایهگذاری در املاک و مستغلات ساختار یافتهاند نیازمند توزیع مشخصی برای سهامداران هستند. وجوه همچنین ممکن است پرداخت سود سهام منظم را همانطور که در اهداف سرمایه گذاری خود بیان شده است صادر کنند.

استارتاپ هایی مانند استارتاپ هایی که در بخش های فناوری یا بیوتکنولوژی فعالیت می کنند ممکن است به طور منظم سود سهام نداشته باشند زیرا این شرکت ها ممکن است در مراحل اولیه توسعه باشند و سود خود را برای تحقیق و توسعه و گسترش کسب و کار و فعالیت های عملیاتی حفظ کنند.

تاریخ های مهم سود سهام

پرداخت سود سهام از ترتیب زمانی وقایع پیروی می کند و تاریخ های مرتبط برای تعیین اینکه کدام سهامداران واجد شرایط دریافت پرداخت سود سهام هستند مهم است.

• تاریخ اعلامیه: سود سهام توسط مدیریت شرکت در تاریخ اعلام (یا تاریخ اظهارنامه) اعلام می شود و قبل از پرداخت باید توسط سهامداران تایید شود.
• تاریخ سود سهام سابق: تاریخی که صلاحیت سود سهام منقضی می شود تاریخ سود سهام سابق یا به سادگی تاریخ سابق نامیده می شود. مثلا, اگر سهام دارای تاریخ سابق دوشنبه, ممکن است 5, سپس سهامداران که خرید سهام در یا بعد از این روز نمی خواهد واجد شرایط برای دریافت سود سهام. سهامدارانی که صاحب سهام یک کسب و کارندقبل از تاریخ سابق در روز جمعه 2 مه یا زودتر واجد شرایط توزیع هستند.
• تاریخ ضبط: تاریخ ضبط تاریخ قطع است که توسط شرکت تعیین می شود تا مشخص شود کدام سهامداران واجد شرایط دریافت سود سهام یا توزیع هستند.
• تاریخ پرداخت: شرکت پرداخت سود سهام را در تاریخ پرداخت صادر می کند که زمانی است که پول به حساب سرمایه گذاران واریز می شود.

چگونه سود سهام را تحت تاثیر قرار قیمت سهم سهام?

پرداخت سود سهام بر قیمت سهم تاثیر می گذارد و قیمت ممکن است در اعلامیه تقریبا با مقدار سود سهام اعلام شده افزایش یابد و سپس با مقدار مشابهی در جلسه افتتاحیه تاریخ سود سهام سابق کاهش یابد.

مثلا, یک شرکت است که تجارت در 6 60 در هر سهم اعلام 2 2 سود سهام در تاریخ اعلام. به عنوان اخبار عمومی می شود, قیمت سهم ممکن است با افزایش increase 2 و ضربه 6 62.

اگر معاملات سهام در $63 یک روز کسب و کار قبل از تاریخ سابق سود سهام. در تاریخ سود سهام سابق, با 2 دلار تنظیم می شود و در شروع جلسه معاملاتی در تاریخ سود سهام سابق با 61 دلار شروع می شود, زیرا هرکسی که در تاریخ سود سهام سابق خریداری کند سود سهام را دریافت نمی کند.

این تضمین شده نیست اما اغلب قیمت با سود سهام در تاریخ سود سهام سابق تنظیم می شود.

چرا شرکت پرداخت سود سهام?

سود سهام اغلب توسط سهامداران به عنوان پاداش سرمایه گذاری خود در یک شرکت انتظار می رود. پرداخت سود سهام به طور مثبت در یک شرکت منعکس می شود و به حفظ اعتماد سرمایه گذاران کمک می کند.

اظهارنامه سود سهام با ارزش بالا می تواند نشان دهد که شرکت عملکرد خوبی دارد و سود خوبی به همراه داشته است. اما همچنین می تواند نشان دهد که این شرکت پروژه های مناسبی برای تولید بازده بهتر ندارد. بنابراین از پول نقد خود برای پرداخت سهامداران به جای سرمایه گذاری مجدد در رشد استفاده می کند.

شرکتی با سابقه طولانی در پرداخت سود سهام که کاهش مبلغ سود سهام یا حذف سود سهام را اعلام می کند ممکن است به سرمایه گذاران نشان دهد که شرکت در مشکل است. در & تی شرکت. سود سهام سالانه خود را در ماه فوریه به نصف به $1.11 کاهش داد. 1, 2022, و سهام خود را کاهش یافت 4% که روز.

با این حال, کاهش در مقدار سود سهام و یا یک تصمیم در برابر پرداخت سود سهام ممکن است لزوما ترجمه به خبر بد برای یک شرکت. مدیریت شرکت ممکن است برنامه ای برای سرمایه گذاری پول داشته باشد مانند یک پروژه با بازده بالا که در بلندمدت می تواند بازده سهامداران را بزرگ کند.

سود سهام صندوق

سود سهام پرداخت شده توسط وجوه مانند اوراق قرضه یا صندوق های سرمایه گذاری با سود سهام پرداخت شده توسط شرکت ها متفاوت است. وجوه از اصل ارزش خالص دارایی (علامت) استفاده می کنند که نشان دهنده ارزیابی دارایی های خود یا قیمت دارایی هایی است که یک صندوق در پرتفوی خود دارد.

پرداخت منظم سود سهام نباید به عنوان عملکرد ستاره ای توسط صندوق درک شود. به عنوان مثال یک صندوق سرمایه گذاری اوراق قرضه ممکن است سود سهام ماهانه پرداخت کند زیرا سود ماهانه دارایی های بهره دار خود را دریافت می کند و صرفا سود حاصل از سود را به طور کامل یا تا حدی به سرمایه گذاران صندوق منتقل می کند.

یک صندوق سرمایه گذاری سهام سود سهام را از سود دریافتی از بسیاری از سهام موجود در پرتفوی خود یا با فروش سهم خاصی از سهام و توزیع سود سرمایه پرداخت می کند.

سود سهام بی ربط هستند?

اقتصاددانان مرتون میلر و فرانکو مودیلیانی استدلال کردند که سیاست تقسیم سود یک شرکت بی ربط است و هیچ تاثیری بر قیمت سهام شرکت یا هزینه سرمایه ندارد. یک سهامدار ممکن است نسبت به سیاست سود سهام شرکت بی تفاوت بماند همانطور که در مورد پرداخت سود سهام بالا که سرمایه گذار فقط می تواند از پول نقد دریافتی برای خرید سهام بیشتر استفاده کند.

اگر پرداخت سود سهام بدون چربی باشد, یک سرمایه گذار می تواند سهام خود را بفروشد تا پول نقد مورد نیاز خود را تولید کند. در هر صورت ترکیب ارزش سرمایه گذاری در شرکت و پول نقدی که در اختیار دارند ثابت خواهد ماند. بنابراین میلر و مودیلیانی نتیجه گرفتند که سود سهام بی ربط است و سرمایه گذاران نباید به سیاست تقسیم سود شرکت اهمیت دهند زیرا می توانند سیاست خود را به صورت ترکیبی ایجاد کنند. با این وجود سود سهام همچنان یک انگیزه سرمایه گذاری جذاب است و سود اضافی در اختیار سهامداران قرار می گیرد.

نحوه خرید سرمایه گذاری با پرداخت سود سهام

سرمایه گذاران به دنبال سود سهام سرمایه گذاری باید گزینه های مختلف, از جمله سهام, صندوق های متقابل, و صندوق های مبادله (صندوق های سرمایه گذاری). مدل تخفیف سود سهام یا مدل رشد گوردون می تواند به انتخاب سرمایه گذاری سهام کمک کند. این تکنیک ها به جریان های سود سهام پیش بینی شده برای ارزش سهام متکی هستند.

سرمایه گذاران می توانند برای مقایسه چندین سهام بر اساس عملکرد پرداخت سود سهام خود از فاکتور بازده سود سهام استفاده کنند که سود سهام را بر حسب درصدی از قیمت فعلی بازار سهم شرکت اندازه گیری می کند.

نرخ سود سهام را می توان از نظر مبلغ دلاری که هر سهم به عنوان سود سهام به ازای هر سهم دریافت می کند نقل کرد. علاوه بر عملکرد سود سهام, یکی دیگر از اندازه گیری عملکرد مهم برای ارزیابی بازده تولید شده از یک سرمایه گذاری خاص عامل بازگشت کل است. این رقم حساب برای بهره, سود سهام, و افزایش قیمت سهم, در میان دیگر سود سرمایه.

مالیات یکی دیگر از ملاحظات مهم هنگام سرمایه گذاری در سود سهام است. سرمایه گذاران در براکت مالیات بالا اغلب ترجیح می دهند سود سهام پرداخت اگر صلاحیت خود را اجازه می دهد تا صفر و یا نسبتا پایین تر مالیات بر سود سهام. به عنوان مثال یونان و اسلواکی مالیات کمتری برای سود سهام سهامداران دارند در حالی که سود سهام در هنگ کنگ از مالیات معاف است.

چگونه اغلب سود سهام توزیع شده به سهامداران?

سود سهام معمولا به سهامداران سه ماهه توزیع, هر چند برخی از شرکت ها ممکن است سود سهام نیمه سالانه پرداخت. پرداخت ها را می توان به صورت نقدی یا به عنوان سرمایه گذاری مجدد در سهام سهام شرکت دریافت کرد.

یک مثال از یک سود سهام است?

اگر هیات مدیره یک شرکت تصمیم به صدور سالانه 5% سود سهام هر سهم, و سهام این شرکت به ارزش are 100, سود سهام استend 5. اگر سود سهام در هر سه ماهه صادر, هر توزیع است 1 1.25.

چرا سود سهام مهم هستند?

اگرچه سود سهام می تواند نشان دهد که یک شرکت جریان نقدی ثابتی دارد و سود تولید می کند اما می تواند عواید مکرر را برای سرمایه گذاران فراهم کند. پرداخت سود سهام همچنین ممکن است به درک ارزش ذاتی شرکت کمک کند. بسیاری از کشورها همچنین مالیات ترجیحی را به سود سهام اختصاص می دهند که به عنوان عواید بدون مالیات در نظر گرفته می شوند.

اینوپدیا نویسندگان را ملزم می کند تا از منابع اولیه برای حمایت از کار خود استفاده کنند. این خدمات عبارتند از مقالات سفید, داده های دولت, گزارش اصلی, و مصاحبه با کارشناسان صنعت. ما همچنین در صورت لزوم به تحقیقات اصلی سایر ناشران معتبر اشاره می کنیم. شما می توانید در مورد استانداردهای ما در تولید محتوای دقیق و بی طرفانه در سیاست سرمقاله ما بیشتر بدانید.

کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده. "سرمایه گذاری املاک و مستغلات تراست (تکرار)," صفحه 1.

پیشنهاداتی که در این جدول ظاهر می شود از مشارکت هایی است که سرمایه گذاری جبران خسارت دریافت می کند. این جبران ممکن است تحت تاثیر چگونه و در کجا لیست ظاهر می شود. اینوپدیا شامل همه پیشنهادات موجود در بازار نمی شود.